Hari ini, kami menyajikan kepada Anda ikhtisar investasi jangka menengah atas saham Altria Group Inc.

Posisi korporasi di pasar tembakau global baru-baru ini berada di bawah tekanan karena menurunnya permintaan terhadap rokok tradisional dan popularitas rokok alternatif seperti vape. Dinamika negatif telah berkembang sejak tahun 2020 dan dikaitkan dengan pandemi virus corona, namun kenaikan harga produk yang terjadi selanjutnya memungkinkan Altria Group Inc. mempertahankan dividen yang tinggi, dan pembelian NJOY Holdings baru-baru ini senilai 2.75 miliar dolar untuk mengambil bagian dari e- pasar rokok.

Laporan keuangan Q3 2023 menunjukkan volume penjualan mengalami penurunan sebesar -11.6% dari kuartal ke kuartal dan -10.5% dari tahun ke tahun. Pendapatan turun menjadi 5.28 miliar dolar dibandingkan dengan 5.44 miliar dolar pada kuartal sebelumnya, dan laba per saham (EPS) – 1.28 dolar (juga turun dari 1.31 dolar pada kuartal sebelumnya). Dalam perkiraan akhir tahun, manajemen memperkirakan laba pada kisaran 4.91–4.98 dolar per saham, di atas perkiraan konsensus analis sebesar 4.70 dolar. Dividen tetap termasuk yang tertinggi di pasar Amerika: pembayaran terakhir (0.98 dolar per saham) dilakukan pada 10 Oktober, menghasilkan 8.76% pendapatan kuartalan. Tanggal pembayaran barunya belum ditentukan, namun akan terjadi menjelang akhir tahun.

Selain faktor fundamental yang mendasarinya, indikator teknikal juga memberi sinyal penguatan dinamika penurunan aset: harga bertahan dalam koridor menurun dengan batas 49.00–21.00, dan setelah memantul dari garis resistance di 56.00, gelombang ke bawah baru terbentuk.

Dalam gelombang ini, level minimum sebelumnya di 42.00 telah diatasi, dan support terdekat adalah minimum pada 22 Maret 2020 di area 30.80.

Level kunci ditampilkan pada grafik D1.

Seperti yang dapat dilihat pada grafik, harga berada dalam koridor lokal dengan batas 42.20–39.00 dan sudah mendekati level minimum tahunan di 38.80, berkonsolidasi di bawahnya akan memperkuat pergerakan ke bawah.

Di angka 44.80 (maksimum 15 September 2023), terdapat zona pembatalan sinyal sell. Jika terjadi pertumbuhan harga dan mencapai level ini, skenario penurunan akan dibatalkan atau tertunda secara signifikan, dan posisi terbuka harus dilikuidasi.

Dekat level 30.80 (minimum 22 Maret 2020), terdapat zona target; jika mencapainya, seseorang harus menetapkan profit pada posisi terbuka.

Secara lebih rinci, level entri perdagangan dapat dievaluasi pada grafik H4.

Level entri untuk posisi sell adalah minimum tahun ini di sekitar 38.80, dan sinyal lokal dapat diterima dalam beberapa hari mendatang. Secara teknis, pola "flag" lokal akan diterapkan, dan setelah itu – penembusan harga minimum dalam satu tahun, setelah itu tidak akan ada hambatan dalam perjalanan harga ke level target 30.80, dan posisinya bisa menjadi dilaksanakan.

Mengingat rata-rata volatilitas harian suatu instrumen perdagangan selama sebulan terakhir, yaitu 56.0 poin, maka pergerakan harga ke zona target 30.80 mungkin memerlukan waktu sekitar 47 sesi perdagangan.