交易之道只有八个字：生存第一，赚大赔小！

 

交易之道只有八个字：生存第一，赚大赔小！

 

理解了这八个字也就理解了交易的本质。

 

首先分析生存第一

 

进到这个市场都是为了要赚钱的，钱多到没边或者只是玩票性质的除外。那么就要考虑一个持久发展的问题，如果你可以聪明到只是进来玩一次，赚了走人，亏了也走人也可以不必关注生存这个问题。也就是说我们进到市场是来进行一场旷日持久的战役，而不是打一次战斗，战役就不能着眼于一时一地的得失，只需要最后能够取得胜利即可。此处可以参考孙子兵法中的“善战者不羞走、昔之善战者，先为不可胜，以待敌之可胜，不可胜在己，可胜在敌……”去多多的念叨，并且深切理解。再次从人性的角度去考量，为什么生存第一这个环节在实践中总是被忽视呢，原因如下：

 

第一：人性导致人总是急于致富，如果能一夜暴富更好。

 

因为这种急于致富的心里，导致重仓，频繁交易。

 

重仓交易会导致两种结果：一种是大赚，因为思想指导行为，行为变成习惯，习惯决定命运的关系，所以下一次还是会重仓，最后的结果一定是从原点回到原点。所以之前的大赚其实是一种陷阱。甜蜜的诱惑而已，因为你思想里重仓这个观念导致你必定死于这个市场，早晚而已。一种是大赔，大赔我们可以从数学角度去考虑一下。

 

亏损5%，后期要打平需要盈利5.26%

 

亏损10%，后期打平需要盈利11.11%

 

亏损20%，后期打平需要盈利25.00%

 

亏损30%，后期打平需要盈利42.86%

 

亏损40%，后期打平需要盈利66.67%

 

亏损50%，后期打平需要盈利100%

 

亏损60%，后期打平需要盈利150%

 

亏损70%，后期打平需要盈利233.33%

 

好了我不往下继续列举了,有兴趣自己算.一次大赔就可以让你的本金大幅度缩水。

 

所以重仓的危害在此就可下定论，如果你喜欢重仓，几乎都可以已经判了自己死刑。

 

其次是频繁交易，现今市场上大部分人都在做日内，不是说做日内不好，说过了条条大路通罗马，首先你得问自己，你适合做日内不？如果没那本事，还是好好先练本事吧。浮躁的社会，符合人性的需要，人本能的就喜欢频繁交易，再加上市场和社会的推波助澜，那更是得其所哉！

 

交易周期短，算账可以，算算每天1%，月盈利就可以达到20%，呵呵，我就遇到这么一位老兄，算账算的很美，可惜！

 

先算手续费，频繁交易手续费就吃掉很大一部分盈利，再加上周期短，盈利本就不大，如果再加上水平原因，错多对少，那么只有等死一途。做日内，需要铁的纪律，坚韧的神经，经验证的系统或者盘感。

 

那么既不能重仓，又不能频繁交易，应该怎么去做呢？

 

其实这就涉及到资金管理问题，也就是说首先你要在脑海中有一个破产率的概念。

 

破产率概念涉及到胜率和赔率。这个留待后话。

 

做点最重要的补充：

 

人不抗拒改变，但抗拒被改变！

 

每个人都守着一扇由内开启的门，别人怎么用力，怎么推你都不可能替你开门，改变的动力源泉来自每个人的内心。

 

思想观念指导你的行为，尽管可能你没意识到。行为日复一日的重复就会形成习惯，习惯是命运的关键点，习惯是你的奴隶，可以帮助你塑造自己，也可以成为你的主人，使你受习惯的驱使。多个习惯集中在你身上体现就会成为别人眼中的性格，而性格会决定你的命运。所以命运由我不由天，首先要有开放的胸怀，去接受，去包容，去思辨，以正根源，也就是观念。正观念之后其后的一切才可以顺理成章的出现，否则只是无源之水，放弃是迟早的事。

 

交易的命运也握在自己的手里，首先要正交易之道的观念。

 

下面就要分析交易中一个很重要的观念，也是现在很多人仍在毂中打转的一个观念。

 

你会对赌场，对彩票有一个本质上的认识。概率这个观念在大多数人心中还是很模糊的。

 

接下来再次改变规则，上面甲方赢就一元，输就0.95，在一千元本钱，胜率为50%的情况下赢定了。再次改变规则为，承接规则二，其他不变，每次赌500元，甲赢赚500，输赔475，乙赢赚475，输赔500，请问，此次甲方稳操胜券的感觉还有没？若没有，为什么？千万别以为我多此一问，请多思考上述小例子，交易之道就在其中。

 

这次甲方赢定了的感觉没有了，因为一千元只够赌两次，胜率没变，赔率没变，但赢定了的感觉没有了，此处表述稍显啰嗦。考上面所说的胜率和赔率的问题。

 

所以由此可知，你有一个胜率50%的系统，赔率也偏向你这边，但你没有做好资金管理，到最后仍然是零。

 

（注解：交易为什么要轻仓？就是为了在不利的情况下，仍能保持你有足够的本钱可以东山再起。）

 

请问你，若一套系统他的胜率只有30%，但赔率可以达到1赔3，你认为怎么样呢？我会说，这是一套不错的系统。为什么呢？仔细看分析；10次为一个交易周期，每次赚就3，赔就1.

 

10次全亏，亏10

 

9次亏，1次对，亏6

 

8次亏，2次对，亏2

 

7次亏，3次对，赚2（请注意，这就是30%胜率，赔率一赔三的情况）

 

6次亏，4次对，赚6

 

5次亏，5次对，赚10

 

4次亏，6次对，赚14

 

3次亏，7次对，赚18

 

2次亏，8次对，赚22

 

1次亏，9次对，赚26

 

10次全对，赚30

 

因此，你还认为赚钱的根本在正确率么？是不是你理解了为什么赚钱高手可以经常错，最后账户仍在赚钱呢？是不是可以理解丹尼斯说我95%的交易都亏钱，赚钱的交易只是5%还可以创造如此大利润的原因，所以，你是不是该改变一下你景仰的高手的标准了？人往往会被不起作用的东西所吸引，而有些人就专门提供给你这些东西，你能怪他骗你吗？不能，是你自己眼瞎而已！实现上述系统的关键是做好资金管理，因为即使是你有一套70%胜率的系统，你也很可能遇到30%的失败交易最先出现的情况，此时若不能做好资金管理，那么后期70%盈利交易跟你也没啥关系了，因为你已经爆仓或亏到底掉了。

 

其次要分析人性中妨碍交易的另一重大偏向：面对利益人往往选择保守，面对风险人往往选择激进。这是人性的偏向，也是市场中绝大多数人败北的根源之二，之一已经说过了，就是致富心太切。

 

关于这点，可以去参考夏皮诺的实验，或者行为心理学。

 

具体说，在交易中，若入场作对了方向，有了浮盈，那么人性的反应就是落败为安，做出的决定就是面对利益的时候的保守反应。若是入场做错了方向，有了小浮亏，那么人性的反应就是搏一搏，心怀侥幸，说不定后期可以反败为胜，统计显示，80%的情况下可以挺到反败为胜，但就是那20%反向一去不回头让这个市场有多了几个失败者。通俗说上述现象就是：吃如麻雀，拉如大象！所以你看看你自己的交易，是不是也如上面所说，是赚大赔小，还是赔大赚小。此后你就知道自己该努力的方向在哪里了。

 

这个赚大赔小的问题我没有展开，不代表不重要，线索我都留在里面了，有心的自己去研究。

 

交易之道：生存第一，赚大赔小！这就像武术中的内功心法，有了此心法，不敢保证你大赚，但可以保证你走在正确的路上！