每日市场分析报告【2024年2月28号】

欧元/美元总结

美元追加的不确定价格行为加剧了欧元/美元的同样不确定的交易时段，该交易时段在周二回落后仍停留在 1.0850 区域附近。

同理，美国国债指数 (DXY) 在整个收益率曲线上美国收益率参差不齐的情况下仍承受压力，徘徊在 103.80 区域附近，投资者准备重点关注本周晚些时候由 PCE 跟踪的美国通胀数据公布。

在宏观经济环境中，市场参与者完全排除了美联储在其 3 月会议上对利率采取任何行动，而关于 6 月可能降息的猜测继续获得动力。

对此，美联储的施密德（堪萨斯城）建议，鉴于当前条件，谨慎维持当前政策立场并仔细观察经济如何发展是明智的。这种方法可以让政策制定者根据强有力的证据做出更明智的决策，并确保对通胀、劳动力市场和需求做出更有效的反应。

根据 GfK 的数据，在欧元区日程上，德国的消费者信心在 3 月份略微改善至 -29。

在美国，1 月份耐用品订单环比下降 6.1%，而 FHFA 的房价指数 12 月份环比上涨 0.1%，会议委员会衡量的消费者信心指数本月降至 106.7。

进一步上涨的势头可能推动欧元/美元超过1.0888的周高点（2月22日），该点位得到临时的55日简单移动平均线的支撑。高于此处的北部是1.0932（1月24日）和1.0998（1月5日、11日）的周高点。本区域的突破表明12月2023年的峰值1.1139（12月27日），该峰值得到了1.1148的200周简单移动均线的支撑，并出现在2023年高点1.1275（7月18日）之前。在另一方向，1.0694的2024年低点（2月14日）紧随其后，随后是1.0495的周低点（2023年10月13日），1.0448的2023年低点（10月3日），以及1.0400的整数水平。每日相对强弱指数已攀升至56上方。

阻力位：1.0865 1.0888 1.0897 (4小时图表)

支撑位：1.0828 1.0789 1.0732 (4小时图表)

美元/日元总结

美元/日元进行防御性交易，回落至周一的回撤，并在周二重新回到 150.00 附近的 3 日低点区域。

1 月份日本通胀数据高于预期，日本日元购买势头重新上涨，鼓励投资者开始将日本银行在未来几个月（6 月？）可能加息的因素纳入定价。

此外，美元进一步走软，而美国收益率与 JGB 10 年期收益率小幅上涨形成对比，此似乎支撑了该汇对的下跌。

根据日程安排，日本 1 月份的通胀率同比上升 2.2%，核心通胀率同比上升 2.0%，扣除食品和能源的通胀率在过去 12 个月里上涨了 3.5%。

如果多头重拾涨势，美元/日元可能触及 2024 年高点 150.88（2 月 13 日），此前为 2023 年高点 151.90（11 月 13 日）。再向北，2022 年峰值 151.94（10 月 21 日）紧随其后的是 152.00 的整数值。相比之下，在 2 月低点 145.89（2 月 1 日）之前，100 日均线和 55 日均线在 147.70 和 146.45 处暂时发生争夺。下一个关键点是 145.76 的 200 日均线，其次是 2023 年 12 月低点 140.24（12 月 28 日）、140.00 的整数值和 7 月低点 137.23（7 月 14 日）。每日 RSI 跌至 62 区域。

阻力位：150.88 151.43 151.90（4 小时图）

支撑位：149.68 148.92 147.61（4 小时图）

英镑/美元总结

周二，英镑/美元在 1.2700 的关键阻力位附近再次下跌，在几轮上涨后，交易出现犹豫不决的状态。

在此背景下，英镑汇率设法维持在区间上限附近，得益于美元持续无方向的走势，这给美元指数 (DXY) 带来了压力，使其远低于 104.00 的阈值。

在英国货币市场，10 年期英国国债收益率延续了周一的涨势，并超过 4.20% 的水平。

在国内方面，英国央行朗斯代尔强调不能假设稳定，并强调了资产负债表正常化进程的启动。他补充称，反映通胀持续存在的关键指标仍处于高位。朗斯代尔还表示，需要更多证据来评估这种持续性的深度，并据此确定应维持当前银行利率的期限。

英镑/美元的进一步上涨目标是 1.2709 的周高点（2 月 22 日），再到 1.2772 的 2 月高点（2 月 2 日）和 1.2785 的 2024 年高点（1 月 12 日）。突破该水平可能会导致对 1.2827 的 12 月高点（12 月 28 日）的争夺，该高点高于 1.2995 的周高点（2023 年 7 月 27 日）和关键的 1.3000 水平。在盘面上，初步目标是 1.2518 的 2024 年低点（2 月 5 日），略高于 1.2500 的 2023 年 12 月低点（12 月 13 日），两者都受到 100 日中期 SMA（1.2530）接近的支持。进一步走软可能会迫使英镑汇率关注 1.2187 的周底部（2023 年 11 月 10 日），再到 1.2037 的 2023 年 10 月低点、1.2000 的关键位和 1.1802 的 2023 年低点（3 月 8 日）。日常 RSI 略高于 56 水平。

阻力位：1.2709 1.2772 1.2827（4 小时图）

支撑位：1.2611 1.2579 1.2518（4 小时图）

道指总结

周二，参考道琼斯指数衡量的美国股市延续了本周看跌的开局，因为投资者热切期待关键通胀报告和其他经济数据，这些数据将提供美联储加息时机的更多见解。

事实上，鉴于市场普遍猜测美联储将在 6 月（或以后）降息，因此在追踪 PCE（2 月 29 日）的美国通胀数据公布之前，谨慎情绪确实不断上升。

此前一周，围绕人工智能（AI）的兴奋占据主导地位，推动标准普尔 500 指数和道琼斯指数创下历史新高，并盖过了对推迟降息的担忧，现在市场注意力已重新转移到美联储的货币政策轨迹上。

对于美联储货币政策，联邦公开市场委员会 (FOMC) 的鲍曼强调保持谨慎，并表示，如果通胀接近 2% 的目标，降低利率可能是合适的，但警告不要过早降息。鲍曼表示，如果通胀停滞，她已准备好加息。

周一，道指下跌 0.38% 至 38,921 点，标普 500 指数下跌 0.03% 至 5,068 点，以科技股为主的纳斯达克综合指数上涨 0.02% 至 15,981 点。

道琼斯指数在其历史高点 39,282（2 月 23 日）面临着立竿见影的上行挑战。55 日 SMA 为 37,887，提供临时支撑，其次是 2024 年低点 37,122（1 月 18 日）和周低点 37,073（2023 年 12 月 20 日）。低于此水平的跌幅可能会挑战 200 日 SMA 35,253 之前的中间 100 日 SMA 36,238。下一个是周低点 33,859（2023 年 11 月 7 日），然后是 2023 年 10 月低点 32,327（10 月 27 日）和 2023 年低点 31,429（3 月 15 日）。日 RSI 跌至 60 区间。

表现最佳者：华特迪士尼、波音、道琼斯

表现最差者：安进、雪佛龙、亚马逊

阻力位：39,282（4 小时图）

支撑位：38,338 38,039 37,122（4 小时图）

黄金总结

黄金价格保持在其近期区间内，虽然它设法扭转了周一的跌势，在周二重新夺回了每盎司 2,040 美元附近的区域。

这种贵金属的上涨伴随着绿币的微幅下跌，而美国收益率在不同到期期限内的不同表现也促进了该金属的反弹。

展望未来，在 3 月 1 日美国个人消费支出 (PCE) 通胀数据公布之前，黄金应该继续受到密切关注，此前市场一直在持续猜测美联储首次降息的时间。

额外的弹性可能会推动金价回升至2 月份 2,065 美元的高点（2 月 1 日），高于 2,088 美元（12 月 28 日）的周高点和 2,150 美元（2023 年 12 月 4 日）的历史最高点。或者，直接下的目标位是 2024 年 2 月 14 日的低点 1,984 美元，然后是 2023 年 12 月 20 日的低点 1,973 美元，该低点受到临近的关键 200 日均线 1,966 美元的支撑。更大幅度的下跌可能会重新关注 2023 年 11 月 20 日的低点 1,931 美元，其次是 2023 年 10 月 20 日的低点 1,810 美元、2023 年的低点 1,804 美元，以及关键的 1,800 美元的争夺区域。

阻力位：2,041 美元 2,065 美元 2,078 美元（4 小时图）

支撑位：2,016 美元 1,984 美元 1,973 美元（4 小时图）