四种能在外汇市场生存的交易者是什么样的？
渣打银行 : 外汇交易是高淘汰率行业，仅有少数人能坚持交易并且最终获利，绝大多数人都只是市场的匆匆过客而已。一般的人是不适合在外汇市场呆下去的，一旦发现自己不适合这个市场，就应该立即选择退出。哪些人能够在这个弱肉强食，竞争异常激烈的市场生存呢？（一）勤奋好学的人。外汇市场需要太多最基本的知识，有些是你必须要掌握，有些你可以不必理会。因为外汇市场永远没有战无不胜的圣杯，没有谁敢保证在这个市场永远能赚到钱。你要学的东西是什么，最基本的东西：软件平台的运用，交易的基础，交易的最基本方法，盈利者是如何赚钱的，亏损者的钱亏到哪里去了，模拟时候你到底模拟什么东西。中级的东西：各国货币的基本面，外汇市场主要由美国、欧元区国家、日本、英国等几个国家的经济走势决定，你不需要有深刻的理解，你起码需要知道各国政府他们想干什么，他们的最终目的是什么。高级的东西：交易的本质规律，交易的最高境界，交易的精髓，多空力量的平衡点，这些东西书本上没有，需要你自己去领悟。过来者也不能说明白。因为自然界给了我们太多的启示。它已经告诉我们应该做什么，不应该做什么。（二）纪律性强的人。你要生存下去，你必须严格执行市场纪律，一个不执行市场纪律的人，最终要被淘汰。杠杆原理要求我们轻仓，市场走势不确定要求我们及时止损，大资金、中等资金、小资金，不同的资金不同的做法。趋势盘、震荡盘、诱惑盘，不同的盘面操盘的方法不同。大趋势形成的时候，无论是大资金、中等资金和小资金，错了的话你就必须严格止损，立即平仓。不要期待市场会来拯救你。因为你亏损的时候，别人是赢利的，唯独干掉你，才可以实现最大的利润。震荡趋势形成的时候，做多者、做空者都可以赚到钱，唯独高多、低空者亏损。震荡盘做错了，过几天还会回来。大资金做错，可以放在那，反一单就是了，小资金做错了，你需要看自己是否可以抗住，死扛的下场基本都死，躲得过初一躲不过十五。（三）意志坚定者。你必须对自己有信心，外汇最容易激起人的斗志，也容易深深击垮人的信心。有生以来，或许你只有在外汇市场做单投资的时候，你才感觉到什么叫恐惧。四）孤独的交易者。外汇交易方法是可以交流探讨的，但做单的方向是不值得交流的。你要下单的时候，去交流就基本玩了。你看到的方向就是最好的方向。没有人知道市场下一步会怎么走。高手、盈利者都不知道，只有新手知道。知道市场下一步会怎么走的人，绝对是菜鸟。因为只有新手、亏损者会去猜测市场的走势。均线是你的老师，均线指示了市场的方向。均线依价格变化而变化。当你明白这些问题的时候，自己静静交易，不要去听从别人的意见。赢利的方法千万条，自己的方法才是最好的方法。外汇爆仓是常有的事吗？爆仓了是不是就不能交易了？
杜宛妙 : 那年那月那日,您是否被大行情而爆仓，您是否还在为爆仓的原因而苦恼？相信做过外汇的朋友们都有过帮仓的经历，那么爆仓都是怎么回事呢？爆仓一般我给他分为两种，一种是婉约爆，一种是豪放爆。下面我们一一介绍。1，婉约爆此为MT4最为基本的爆仓原理。我们用下面的一个例子来说明。比如我们现在的爆仓比例是100%（equity/margin），我们现在的仓位为1lotEURUSD亏1000USD，1lotXAUUSD亏500USD，1lotXTIUSD赚10USD。并且目前正好处于爆仓线的位置，那么，亏1000USD的那笔订单先爆掉，剩下黄金和原油的单子不爆，服务器重新计算，看是否爆掉上笔订单之后目前的百分比恢复在100%以上，如果依然在100%以下，那么就爆掉第二亏损最多的单子，再重新计算，以此类推，直到恢复到100%以上或者订单全部平仓为止。2，豪放爆我们还是用同样的下面的一个例子来说明。比如我们现在的爆仓比例是100%（equity/margin），我们现在的仓位为1lotEURUSD亏1000USD，1lotXAUUSD亏500USD，1lotXTIUSD赚10USD。并且目前正好处于爆仓线的位置，那么，不用经过计算，全部持仓单全部平仓。这个并不是MT4软件的一个功能，是个别券商根据自己的公司的策略，使用第三方插件而实现的一个功能。什么是对冲？对冲在外汇市场上很多交易者做吗？
黄马褂聊外汇 : 对冲HedgingDuichong一种旨在降低风险的行动或策略。套期保值常见的形式是在一个市场或资产上做交易，以对冲在另一个市场或资产上的风险。例如，某公司购买一份外汇期权以对冲即期汇率的波动对其经营带来的风险。进行套期保值的人称为套期者或对冲者(hedger)。对冲（hedge）,又被译作套期保值、护盘、扶盘、顶险、套头交易等。原意指在赌博中为防止损失而采用两方下注的投机方法。早期的对冲是指通过在期货市场做一手与现货市场商品种类、数量相同，但交易部位相反之合约交易来抵消现货市场交易中所存价格风险的交易方式（刘鸿儒主编，1995）。早期的对冲为的是真正的保值，曾用于农产品市场和外汇市场。套期保值者（hedger）一般都是实际生产者和消费者，或拥有商品将来出售者，或将来需要购进商品者，或拥有债权将来要收款者，或负人债务将来要偿还者，等等。这些人都面临着因商品价格和货币价格变动而遭受损失的风险，对冲是为回避风险而做的一种金融操作，目的是把暴露的风险用期货或期权等形式回避掉（转嫁出去），从而使自己的资产组合中没有敞口风险。比如，一家法国出口商知道自己在三个月后要出口一批汽车到美国，将收到100万美元，但他不知道三个月以后美元对法郎的汇率是多少，如果美元大跌，他将蒙受损失。为避免风险，可以采取在期货市场上卖空同等数额的美元（三个月以后交款），即锁定汇率，从而避免汇率不确定带来的风险。对冲既可以卖空，又可以买空。如果你已经拥有一种资产并准备将来把它卖掉，你就可以用卖空这种资产来锁定价格。如果你将来要买一种资产，并担心这种资产涨价，你就可以现在就买这种资产的期货。由于这里问题的实质是期货价格与将来到期时现货价格之差，所以谁也不会真正交割这种资产，所要交割的就是期货价格与到期时现货价格之差。从这个意义上说，对该资产的买卖是买空与卖空。什么是对冲基金的对冲？不妨举出对冲基金的鼻祖Jones的例子。Jones悟出对冲是一种市场中性的战略，通过对低估证券做多头和对其它做空头的操作，可以有效地将投资资本放大倍数，并使得有限的资源可以进行大笔买卖。当时，市场上广泛运用的两种投资工具是卖空和杠杆效应。Jones将这两种投资工具组合在一起，创立了一个新的投资体系。他将股票投资中的风险分为两类：来自个股选择的风险和来自整个市场的风险，并试图将这两种风险分隔开。他将一部分资产用来维持一篮子的被卖空的股票，以此作为冲销市场总体水平下降的手段。在将市场风险控制到一定限度的前提下，同时利用杠杆效应来放大他从个股选择中获得的利润，策略是，买进特定的股票作多头，再卖空另外一些股票。通过买进那些价值低估的股票并卖空那些价值高估的股票，就可以期望不论市场的行情如何，都可从中获得利润。因此，Jones基金的投资组合被分割成性质相反的两部分：一部分股票在市场看涨时获利，另一部分则在市场下跌时获利。这就是对冲基金的对冲手法。尽管Jones认为股票选择比看准市场时机更为重要，他还是根据他对市场行情的预测增加或减少投资组合的净敞口风险。由于股价的长期走势是上涨的，Jones投资总的说来是净多头。加入金融衍生工具比如期权以后会怎么样？如果某公司股票的现价为150元，估计月底可升值至170元。传统的做法是投资该公司股票，付出150元，一旦获利20元，则利润与成本的比例为13.3%。但如果用期权，可以仅用每股5元（现股价）的保证金买入某公司本月市场价为150元的认购期权，如果月底该公司的股价升至170元，每股帐面可赚20元，减去保证金所付出的5元，净赚15元（为简便计，未算手续费），即以每股5元的成本获利15元，利润与成本的比率为300％，如果当初用150元去作期权投资，这时赚的就不是20元，而是惊人的4500元了。可见，如果适当地运用衍生工具，只需以较低成本就可以获取较多利润，就象物理学中的杠杆原理，在远离支点的作用点以较小的力举起十分靠近支点的重物。金融学家将之称为杠杆效应。这种情况下，假如说不是为了避险（也就是实际上不对冲），而纯粹是作市场的方向，并且运用杠杆来进行赌注，一旦做对了，当然能获暴利，不过风险也极大，一旦失手损失也呈杠杆效应放大。
