原油交易提醒：能耗大国施压解决能源紧张问题，聚焦OPEC+会议

周一（11月1日）亚洲时段，美油小幅下跌，现报83.16美元/桶；油价在10月份上涨11％，因有迹象显示消费超过供应并导致库存下降，天然气持续供不应求提振了对石油产品的需求，也帮助推动油价在10月走高；本周迎来OPEC+会议或将左右油价走向。

日内重点关注中国10月财新制造业PMI、美国10月Markit制造业PMI终值、美国总统拜登出席联合国气候大会。

影响油价利空因素

【美国和能耗大国计划向OPEC+施压】

一位美国高级别官员在罗马告诉记者，美国正在与其他能耗大国商讨如何敦促石油输出国组织(OPEC)+提高产量，以解决当前能源紧张的问题。这位官员表示，领导人们也将讨论，如果包括俄罗斯在内拥有23个成员国的OPEC+不行动，它们可以如何回应。但他表示，不会随意猜测有哪些选项。

此外，外媒早些时候援引多位外交官和行业内人士报道，目前也正在发起一项激烈的行动以说服OPEC+加快增产速度。沙特国王萨勒曼·本·阿卜杜勒阿齐兹·阿勒沙特上周五通过视频在罗马G20峰会上发言，称该国政府寻求能源市场的“平衡”。

据沙特通讯社报道，他表示，“沙特将继续在经济、卫生，全球危机复苏，以及寻找平衡实现能源市场的安全和稳定方面发挥领导作用”。OPEC+将于11月4日举行线上会议，评估政策。

【伊拉克认为40万桶/天的石油增产幅度足以满足需求】

伊拉克石油部长Ihsan Abdul Jabbar表示，40万桶/天的石油增产幅度足以满足需求。几天后全球部分产油国的代表将会面，讨论产油水平。由沙特和俄罗斯联合牵头、拥有23个成员国的石油输出国组织(OPEC)+联盟正在以每月40万桶/天的温和幅度恢复生产。本周各国部长会晤期间，预计会再次批准这一增产幅度。

Jabbar表示，亚洲及欧洲天然气和煤炭价格的攀升可能导致今冬石油需求走高。他在短信中表示，每月增产40万桶/天最终会帮助石油市场恢复稳定。

Oanda Corp.的高级市场分析师Ed Moya表示，石油市场的缺口可能比交易员最初的想象要小，但不会很快消失，如果OPEC+坚持继续逐步增加产量，原油价格可能会恢复上涨势头。

【美英法德在G20峰会期间认为仍有可能重启伊核协议】

美国总统乔·拜登以及德国、法国和英国领导人表示，仍然认为有机会与伊朗重启有关其核项目的协议，但在放松制裁前，伊朗必须改弦易辙。

上述国家的领导人在罗马二十国集团(G20)峰会期间会晤后发表联合声明称，“我们坚信，仍然有可能就重新开始充分履约迅速达成并实施一项谅解，从而确保伊朗的核计划长期仅用于和平目的，并提供对伊朗经济增长影响持久的制裁放松，”“只有伊朗改变路线，才有可能。”

领导人们还表示，伊朗生产高度浓缩铀，还降低了国际监督配合力度，令人“警觉”。他们呼吁伊朗新任总统莱希抓住机遇，但是并未给出明确的时间框架。在被问到希望谈判何时重启时，拜登表示“计划重启会谈”。

【美国10月消费者信心指数环比下降】

美国10月消费者信心较前一个月下滑，美国人对未来一年通胀的预期继续上升。?上周五公布的数据显示，密歇根大学消费者信心指数终值从9月的72.8降至71.7，10月初值为71.4。

负责调查的Richard Curtin在一份声明中说，“通胀上升和对政府经济政策信心下降抵消了收入预期上升和疫情缓解带来的的积极影响”。

数据表明，尽管许多州最近新增新冠病例下降，但对物价上涨的担忧仍然是首要考虑因素，压制了消费者的乐观情绪。但即便如此，Curtin说消费者仍然“希望在假日季重新开始消费”。消费者预计未来一年通胀率将上升至4.8％，为2008年以来的最高水平，高于一个月前的4.6％。他们还预计未来五年通胀率将上升至2.9％，低于9月的3％。?

根据密歇根大学的报告， 10月家电和电子产品等耐用消费品的购买状况较前一个月有所恶化。该指标10月跌至85，为1980年以来最低。

影响油价利多因素

【OPEC+联盟大幅下调石油供应缺口的预测】

OPEC+联盟的技术专家下调了对本季度全球石油市场供应缺口的预期。该组织的代表透露，OPEC+联盟的联合技术委员会上周四得出结论认为，第四季度全球石油供应缺口将仅有平均每天30万桶。代表们表示，这远低于最初提交的每日110万桶的缺口数字，该委员会根据最新的需求数据修订了观点。

石油输出国组织以及其合作伙伴于11月4日开会，评估他们逐步恢复疫情期间所停产产量的计划。联合技术委员会对供需形势的修订可能会支持沙特的谨慎立场。该国已经拒绝了加快增产的呼吁。虽然原油价格上涨至七年高点促使白宫寻求增加供应，但沙特警告说，需求仍然容易受到冠状病毒疫情持续爆发的影响。

沙特能源大臣、王子Abdulaziz bin Salman在10月24日接受彭博电视采访时表示，“我们没有走出疫情带来的低迷，”“当危机受到遏制，但未必结束时，人们需要小心，避免想当然。”由沙特和俄罗斯联合领导的这个由23个成员国组成的OPEC+联盟，正在以每月40万桶的温和速度恢复产量。当部长们下周举行在线会议时，预计将批准再次增产40万桶。

高盛称，油价多头依然完好无损，重申布伦特原油90美元/桶的目标，预估石油市场赤字将保持在250万桶 /日，OPEC和页岩油钻探商（增加）供应的反应将非常缓慢。

【标普500指数先抑后扬 市场摆脱科技巨头业绩疲软的影响】

美国股市上周五上涨，伴随对通胀和货币紧缩的担忧，交易员正在评估令人失望的公司业绩和债券市场的动荡。标普500指数开盘走低，亚马逊和苹果的业绩令指数承压。10月份标普500指数累计上涨6.9％，创去年11月以来最大月度涨幅。

EP Wealth Advisors投资组合策略董事总经理Adam Phillips表示，“随着万圣节临近，投资者看起来已经有点兴奋，在苹果和亚马逊业绩公布之后，我们大多数人为今天的动荡做好了准备。幸运的是，像埃克森美孚和雪佛龙等企业强劲的业绩报告帮助改变了市场预期。”

其他方面，通胀压力和加息前景引发美债市场大幅波动。10年期国债收益率跌至1.56％，积极的公司业绩帮助支撑了全球股市。但是，供应链混乱和原材料价格上涨带来的通胀风险正在提高对加息的预期，削弱了经济前景。

总体来看，受到全球能源危机的影响，油价在10月创下七年新高；但上周交易员获利了结，油价回落；本周油价基本面将主要受到OPEC+于11月4日举行的会议影响，交易员继续评估OPEC+进一步提高产量的可能性，另外伊核谈判重启或将在短期内拖累油价。