交易的艺术-价格行为交易

价格行为是一种纯粹的交易策略，包括观察K线图，识别形态，预测资产的方向。它与技术分析不同，因为你不需要使用技术指标，如移动平均线或布林带等。

它还不同于基本面分析，因为你不需要知道当天的基本消息和财经数据。

价格行为是如何起作用的？

交易者使用价格行为交易策略已经有几个世纪了。该策略的基本前提是，金融市场的价格运动通常是基于心理或所谓的从众心理。

因此，如果一项资产的价格呈上升趋势，价格行为交易者可以使用跟随趋势的交易策略来买入该资产。而当交易员开始做空，只是因为他们确定了黄昏之星，根据形态就已经明确了自己的短期方向。

价格行为的类型

价格行为有三种类型：向上、向下或横盘。在上升趋势中，你的策略是在低位买入，在快速拉升后退出交易。在下跌趋势中，策略则相反。

横盘也被称为震盪整理。在这一阶段，策略是等待新的趋势形成。以价格行为做为策略的交易者也可以寻找震盪区间的小趋势，但必须做到见好就收，或者完全不参与。

价格行为交易策略

在这里，重点介绍一下价格行为的策略：

跟随趋势

顾名思义，跟随趋势是识别现有趋势并跟踪它的过程。如果趋势是看涨，交易者可以做多，并在价格上涨时获益。同样地，如果是熊市，交易者选择做空并在它下跌时获利。

理想情况下，趋势跟踪是基于牛顿的运动定律，即运动中的物体将保持它的方向，直到它在相反的方向上找到一个相等的力。

下麵所示的AAPL就是这种策略的一个很好的例子。正如你所看到的，苹果一直处于强劲的上升趋势。因此，跟随趋势就能非常简单地在价格上涨时获益。

通道

通道是另一类流行的价格行为交易策略。通道就是价格形成平行的支撑位和阻力位的情况。理想情况下，当你确定一个通道时，你的目标是在底部做多，在顶部做空。

在最初，一个通道通常是由一系列上下震盪高低点连接而成。如下方的欧美所示。

基本上，在上图中，交易员可以在价格测试支撑位时做多欧美，然后在测试上方时做空。然而，使用这种策略的一个关键风险是当价格最终在任何一个方向上突破。

为了安全起见，你应该在一个合理的水准设置止损，以保护你的帐户不受损失。

艾略特波浪策略

该策略由拉尔夫•艾略特(Ralph Elliot)开发，他花了数年时间分析财务图表。他意识到，资产往往会以他称之为波动的模式移动。

他发现，在牛市中，一种资产的价格会有五种波浪，他称之为上升浪。在达到顶峰后，资产就会形成回调。下麵所示的美元/日元对就是一个很好的例子。

值得注意的是，艾略特波浪是一个相对複杂的交易策略，有几个重要原则，需要几个月的时间来掌握。艾略特波浪在事中，是非常难应用的，需要交易者大量的时间和经历来形成自己的判断模式。

K线形态

K线形态是使用价格行为策略的另一种流行方式。

比如纺锤线，十字星，吞没形态，三角型等等。在大多数情况下，这些形态有助于我们识别反转或延续。

下方就是一个很好的案例，包含了一个看跌旗形和看涨吞没形态。

最佳价格行为指标

如上所述，价格行为策略一般不需要使用技术指标。然而，还是有不少交易者会将这种策略与技术和基本面分析结合起来。他们想通过使用这些指标，来确认新的趋势是否已经形成。

其中最常用的技术指标是移动平均线、布林带和相对强弱指数。

例如，在欧美日线图中，我们可以使用双指数移动平均线来确定突破将发生的方向。如果25天和14天的EMAs交叉，这意味著价格有可能突破低点。

价格行为是一种已经存在了几十年的交易策略。也是最准确的策略之一。关键因素就是，你决定跟随趋势，而不是逆潮流而动。

与此同时，价格走势是一个需要大量学习和实践的广泛领域。只有通过不断的实践，你才能提升自己把握机会的能力，当你对自己把握机会的信心提升之后，你将能更从容的忽略那些没必要参与的波动。